Прогнозирование банкротства с использованием методики коэффициентного анализа финансового состояния организации (ФСФО)

Для проведения анализа финансового состояния организаций используются следующие показатели, характеризующие различные аспекты деятельности организации:

. Общие показатели:

среднемесячная выручка (К1);

доля денежных средств в выручке (К2);

среднесписочная численность работников (К3).

. Показатели платежеспособности и финансовой устойчивости:

степень платежеспособности общая (К4);

коэффициент задолженности по кредитам банков и займам (К5);

коэффициент задолженности другим организациям (К6);

коэффициент задолженности фискальной системе (К7);

коэффициент внутреннего долга (К8);

степень платежеспособности по текущим обязательствам (К9);

коэффициент покрытия текущих обязательств оборотными активами (К10);

собственный капитал в обороте (К11);

доля собственного капитала в оборотных средствах (коэффициент обеспеченности оборотными средствами) (К12);

коэффициент экономии (финансовой независимости) (К13).

. Показатели эффективности использования оборотного капитала (деловой активности), доходности и финансового результата (рентабельности):

коэффициент обеспеченности оборотными средствами (К14);

коэффициент оборотных средств в производстве (К15);

коэффициент оборотных средств в расчетах (К16);

рентабельность оборотного капитала (К17);

рентабельность продаж (К18);

среднемесячная выработка на одного работника (К19).

. Показатели эффективности использования внеоборотного капитала и инвестиционной активности организации:

эффективность внеоборотного капитала (фондоотдача) (К20);

коэффициент инвестиционной активности (К21).

. Показатели исполнения обязательств перед бюджетом и государственными внебюджетными фондами:

коэффициенты исполнения текущих обязательств перед бюджетами соответствующих уровней (К22 - К24);

коэффициент исполнения текущих обязательств перед государственными внебюджетными фондами (К25);

коэффициент исполнения текущих обязательств перед Пенсионным фондом Российской Федерации (К26).

Согласно исходным данным проведем расчеты выше перечисленных показателей для ООО «Дубовское». Все расчеты выполнены в тыс.руб.

. Общие показатели:

К1 = Валовая выручка по оплате/Т, где Т - количество месяцев в отчетном периоде.

К1нач. = 54925/12 = 4577,1 тыс. руб.

К1кон. = 38555/12 = 3212,9 тыс. руб.

Среднемесячная выручка вычисляется по валовой выручке, включающей выручку от реализации за отчетный период (по оплате), НДС, и другие обязательные платежи. Она характеризует объем доходов организации за рассматриваемый период и определяет основной финансовый ресурс организации, который используется для осуществления хозяйственной деятельности. В связи с тем, что основной продукцией ООО «Дубовское» являются зерновые культуры, а 2008 год был неурожайным, показатель К1 снижен по отношению к предыдущему году.

К2 = Денежные средства в выручке/Валовая выручка по оплате.

К2нач. = 471/54925 = 0,0086

К2кон. = 689/38555 = 0,0179

Данный показатель дополнительно характеризует финансовый ресурс организации с точки зрения его качества (ликвидности). От величины данного показателя зависит в значительной мере возможность своевременного исполнения организацией своих обязательств, в том числе, исполнение обязательных платежей в бюджеты и внебюджетные фонды.

К3 = среднесписочная численность работников. Данный показатель определяется в соответствии с представленными сведениями организацией о среднесписочной численности работников.

Среднемесячная численность работников может увеличиваться либо уменьшаться в соответствии с темпами роста производства. Организация может повысить выручку за счет привлечения дополнительной рабочей силы. Факт увеличения численности работников может говорить о том, что организация увеличивает объем продаж посредством экстенсивных факторов.

К3нач = 129

К3кон = 132.

В нашем случае рост численности незначителен.

. Показатели платежеспособности и финансовой устойчивости:

К4 = (с690 + с590)/К1.

К4нач. = (34036 + 2333)/4577,1 = 7,946

К4кон. = (39448+1768)/3212,9 = 12,828

Данный показатель характеризует общую ситуацию с платежеспособностью организации, объемом ее заемных средств и сроками возможного погашения задолженности организации перед ее кредиторами. В отчетном году произошел рост данного показателя. Это произошло за счет снижения среднемесячной выручки предприятия.

Величина заемных средств имеет тенденцию к увеличению.

К5 = (с590 + с610)/К1.

К5нач. = (2333 + 1273)/4577,1 = 0,7878

К5кон. = (1768+0)/3212,9 = 0,5503

За отчетный период произошло уменьшение коэффициента задолженности по кредитам банков и займам. Это связано с уменьшением суммы долгосрочных кредитов и отсутствием краткосрочных.

К6 = (с621 + с622 + с623 + с627 + с628)/К1.

К6нач. = (32194+369+1+0+0)/4577,1 = 7,11

К6кон. = (39355+3+9+0+0)/3212,9 = 12,25

Коэффициент К6 показывает, на сколько больше или меньше потребовалось среднемесячной выручки на покрытие задолженности организации в отчётном периоде данный коэффициент значительно вырос за счёт роста задолженности поставщикам зерна.

Перейти на страницу: 1 2 3

Другое по теме

Разработка программы внедрения инновационных технологий для ремонта и содержания дорожных покрытий в дорожно-эксплуатационных объединениях на примере ГП КрайДЭО
Дорожное хозяйство представляет собой один из крупнейших сегментов общественного достояния России. Важную роль играют автомобильные дороги в решении социальных задач, реализации приоритетных национальных проектов. Целью курсового проекта является разработка программы в ...

Разделы